Фильм рассказывает о жизни и творчестве французского художника-импрессиониста Анри де Тулуз-Лотрека. Владелец варьете "Мулен Руж" предлагает молодому художнику Анри нарисовать рекламный плакат для его заведения. Получившаяся картина вызывает у людей противоречивые чувства - от отвращения до восторга, но самое главное - она привлекает всеобщее внимание. В последующие десять лет Анри создает свои лучшие произведения и находится на пике популярности. Но личная жизнь талантливого художника не складывается. Немногочисленные романы заканчиваются глубокими разочарованиями. Умирая, он остается наедине с героями своих картин - самыми близкими и родными "людьми".